Содержание
Эти улучшения касаются снижения волатильности, повышения стабильности рынков, улучшения прозрачности и более низких издержек для трейдеров и инвесторов. В жизни высокочастотного трейдинга были не только положительные моменты, но и не слишком приятные казусы. Так одна из неприятностей приличного масштаба случилась в мае 2010 года.
Еще сегодня большой популярностью пользуются мобильные устройства. Это практично и очень удобно, поскольку можно делать в любом месте. Однако в случае со скальпингом это утрачивает актуальность. Такой деятельностью нужно заниматься со своего компьютера. Возможности этих устройств ограничены, что не позволяет скальперу отслеживать нужную информацию и принимать соответствующие решения.
- В настоящий момент крупнейшая российская биржевая площадка, Мосбиржа, предлагает трейдерам возможность размещения своего оборудования в московском дата-центре М1.
- Авторы хотели найти промежутки времени с повышенной волатильностью в каждом инструменте и связать их с действиями HFT-участников по объему и направлению сделок в эти периоды.
- Чтобы воспользоваться первым способом, необходимо программное обеспечение, способное подключиться к бирже.
- И существует целый ряд возможных путей извлечения выгоды в таком случае.
- Да, строка тикера по-прежнему бежала внизу телеэкрана, но она отражала лишь крошечную часть информации о реальных торгах.
Эти инструменты обычно позволяют получить доступ к историческим данным с биржи, а также имеют набор функций для их анализа. Кроме того, можно обратиться к представителям биржи для получения информации или использовать открытые источники данных. Бэктест мы используем и сейчас, постоянно модифицируя его. Hft алгоритм отслеживает цены и объемы торгов на разных биржах в преддверии значимых событий в поисках аномального поведения. Суть стратегии заработка hft-трейдеров путем совершения арбитражных операций состоит в поиске расхождений между ценами одних и тех же финансовых инструментов на разных рынках. В некоторых случаях hft трейдеры сами стараются спровоцировать участников рынка на быстрое совершение торговых операций, приводящее к резким колебаниям цен.
Главная цель их деятельности – найти триггеры (например, новый тренд) самыми первыми и принесли максимальную прибыль пользователю. По скорости с этим видом торговли не сравнится ни один, даже самый опытный трейдер. И это неудивительно, ведь все действия совершаются роботами, а не реальными людьми. Чтобы добиться успеха в определенной сфере, необходимы знания и теоретическая подготовка.
Индикаторы и стратегии
Фирмы, занимающиеся HFT, создают и используют алгоритмы для анализа рыночных данных и совершения множества быстрых сделок, зарабатывая на спредах. В первую очередь, потому что биржи везде устроены одинаково — это программа, которая анонимно сводит заявки на продажу или покупку различных финансовых инструментов. Нейтральная рыночная стратегия, которая приносит прибыль при любой ситуации неравенства на бирже.
Очень волатильные рынки и инструменты не привлекают инвесторов, но зато привлекают спекулянтов. Поскольку во время совершения сделки нет никаких людей, то один баг может привести к большим проблемам. Например, если забыть прописать «стоп-лосс» в алгоритме, то можно потерять все деньги на неэффективных сделках. © 2022 OpexFlow — Программирование, инвестиции и алготрейдинг.
Вкратце: что вообще за NFT
Наличие версионированных интерфейсов позволяет пользователям, не готовым к изменениям, остаться на старой версии интерфейса и не дорабатывать свой софт. В последние несколько лет распространение в среде алготрейдеров получило использование FPGA для снижения задержек в работе торговых приложений. С помощью современных FPGA можно реализовать различные аспекты высокоскоростных торговых систем. К примеру, обработку рыночных данных можно целиком проводить на FPGA, не передавая их процессору машины.
Шлюз – это нативный протокол торгово-клиринговой системы ASTS, существующий с 1998 года (ранее решение именовалось TEAP (TCP/IP версия) или TEServer (RS-232 версия, более не поддерживаемая) ). Многим разработчикам протокол известен под именем MTESRL, по названию соответствующей DLL. В силу нативности этого протокола его основная особенность – это поддержка всех транзакций и всех рыночных данных со всех рынков, работающих на торгово-клиринговой системе ASTS. Однако использование микроволн для передачи данных не единственная инновация. Как издание Wall Street Journalписалоеще в 2014 году – следующим технологическим прорывом в этой области может стать создание сетей передачи данных, использующих лазеры. По данным журналистов, hft-компании уже договорились о создании подобной сети для работы с биржей Nasdaq.
Роботы на бирже: что такое HFT на самом деле
То есть теперь спреды акций крупных и небольших компаний больше не движутся в одном направлении. Было показано, что алгоритмическая торговля превосходит торговлю с участием людей по нескольким ключевым показателям. Aldridge , например, показывает, что алгоритмические фонды последовательно превосходят традиционные. Aldridge также показывает, что алгоритмические средства опережают классические в доходах в периоды кризисов.
Площадка в этом случае становится более привлекательной для игроков, именно поэтому она и пользуется услугами HFT-трейдеров. Мы уже рассказывали о том, что главное преимущество High Frequency Trading – возможность совершать огромное количество сделок за короткий срок. А что касается первой категории, то основная причина всевозможных негативных последствий кроется в невозможности контролировать работу алгоритмов. Далеко не каждый игрок решится продолжать торговую деятельность и рисковать на площадке, где велика доля High Frequency Trading. Даже незначительные неполадки могут привести к тому, что вместо ожидаемой прибыли трейдер получит убыток.
Зачем отдавать ТТ в управление, если есть торговые сигналы. Комиссии там совсем небольшие, и на загрузку работ на маркетплейс ушло не больше 5 $. Я также купил пару симпатичных мне работ, на что потратил примерно 10 $. Заработок от продажи четырех своих составил на момент написания статьи 150 $. Ценник на арт сильно ниже, комиссия за транзакции смешная.
Без него трейдер легко может потерять контроль над выигрышными и убыточными позициями. Некоторые трейдинговые фирмы ценят опыт работы с такими языками и параллельными вычислениями. Говоря о задержках при выполнении операций, я не стал вдаваться в подробности работы HFT-алгоритмов. Часто данные алгоритмы включают в себя «повторяющиеся» операции со средним арифметическим, погрешностью и линейной регрессией.
Кто применяет HFT
Суть принципа, получившего название «спуфинг», заключается в манипуляции алгоритмами и ручными трейдерами, которые вынуждены вести агрессивную торговлю. Кроме того, при использовании этой стратегии игрок может вызвать дальнейшее движение цены за счет выставленных стоп-лоссов. Спуфинг считается незаконной стратегией, но его сложно обнаружить и доказать. Крупномасштабные заказы, обычно сделанные пенсионными фондами или страховыми компаниями, могут оказать серьезное влияние на уровень цен на акции. AT стремится снизить это ценовое воздействие, разбивая крупные заказы на многие мелкие заказы, тем самым предлагая трейдерам некоторое ценовое преимущество.
Пользователь действует произвольно, а некоторые сделки осуществляются в течение нескольких секунд. Скальперы, конечно, могут совмещать эту стратегию с другими видами трейдинга. https://boriscooper.org/ Некоторые трейдеры могут торговать и ночью, особенно если они заключают сделки с криптовалютой. Однако скальпинг не предполагает наличие открытых позиций в начале и конце дня.
При его применении скорость работы системы может возрастать на три порядка. Данные протоколы возникли еще до объединения бирж ММВБ и РТС в Московскую биржу. Так, на рынках относившихся к бирже РТС (FORTS – фьючерсы и опционы, Standard), для прямого совершения операций и получения данных в режиме подключения используется протокол Plaza II. Gateway, который тоже очень хочется перевести как шлюз – это уже другая история, это скорее сервер доступа.
Как правило, алгоритмы, которые используются организациями для высокочастотной торговли, держатся под секретом. Их нет в общем доступе и ими не может воспользоваться любой желающий. Все это достигается благодаря автоматизации всего процесса. Специальные алгоритмы, созданные специалистами трейдинга, сначала сканируют котировки. Трейдеры, которые являются сторонниками высокочастотного трейдинга и используют его в своей работе, в первую очередь выигрывают за счет скорости. По данным статистики, с 2009 по 2012 год прибыль, которую получали эти компании, сократилась примерно в пять раз.
Роботы на бирже: что такое HFT на самом деле
Можно воспользоваться абсолютно любой биржей, которой вы доверяете. Однако, при использовании бирж нам придется подтвердить свою личность путем отправки своих документов на биржу. Увы, без этого наш аккаунт могут в любой момент заморозить до прохода проверки, также без проверки личности на каждой бирже действует ряд ограничений.
В каких случаях и кто может использовать ВЧ торговлю
Во-вторых, высокая волатильность коинов при правильном использовании может принести пользователю максимальную прибыль. Наиболее популярные стратегии, которые используются при работе с криптовалютами – это арбитраж и маркет-мейкинг. В первом варианте робот приобретает коины на одной площадке и через мгновение продает ее на другой, где стоимость выше.
Пассивная плотность также применяется для выставления стоп-лосса. Если после открытия позиции появился крупный продавец, а цена при этом двинулась вниз, то стоп-приказ можно без опаски выставлять на 1–2 пункта выше цены данного продавца. Если крупный приказ будет «съеден» рынком, сделку лучше закрыть, потому что инерция наверняка утянет за собой котировки вверх.
Мир высокочастотной алгоритмической торговли
Чтобы это сделать, должен появиться покупатель, который готов купить предлагаемый объем актива по заявленной цене. Таким образом происходит сделка между продавцом и покупателем, которых на бирже ежесекундно совершается большое количество. Существует довольно большое количество компаний, предлагающих софт для высокочастотного трейдинга (для Западных бирж это, например, Mantara, Ulink и QuantHouse). При их использовании большая часть задержек высокочастотный трейдинг приходится на работу операционной системы, на которой запущен софт, а также сетевого стека. Чтобы с этим бороться, пользователи могут использовать высокопроизводительные сетевые карты (например, от Solarflare или Myricom), которые ускоряют определенные части сетевого стека. Производные инструменты торгуются в основном посредством передовых эконометрических моделей, которые включают статистические свойства движения цен базовых инструментов.
Эволюция: от классического трейдинга к высокочастотному
Именно поэтому в большинстве случаев этот вид торговли используется крупными компаниями. У них для этого есть технические и финансовые возможности. Но уже с 2017 года ситуация стала стабилизироваться, и торги с высокой частотой опять стал набирать популярность. На сегодняшний день он наиболее распространен на рынках ценных бумаг и фьючерсов. В начале 20 века высокочастотная торговля стала очень популярной.